三星電子越來越擔心面板供應無法滿足需求的問題。為了盡量減少面板供應緊張產生的影響并縮短交貨時間，從今年三月和四月開始三星電子便要求面板廠商開始空運部分的面板。五月和六月仍繼續空運。從三季度開始，大部分面板將轉為海運，但仍然有少數新型面板繼續空運。
三星電子忙于采購面板以便可以應付在其各區域的電視機工廠生產所需數量，但其面板供應商的實際供應能力和交貨計劃無法達到公司在二季度和三季度的目標。同時三星電子還面臨著一些面板供應問題，包括中國供應商的面板質量的問題。
三星電子已經開始與各個電視面板廠商協商其三季度的面板分配。三星電子需要爭取更多的面板，以確保供貨緊張不會影響其年度出貨目標。但這將是具有挑戰性的，因為面板廠商可能會調整他們的客戶組合和生產策略。目前面板廠商的產能分配是依照面板價格以及獲利率來做調整。
三星電子三季度的電視面板采購目標是1,600萬片，但它的面板供應商沒有一家能滿足如此激進的需求。目前，三星電子正計劃三季度至少采購1,500萬片，但由于需求預測遠遠高于面板廠商的供應能力，一些供應商如京東方不能承諾交付的需求數量，除非有很好的理由使得面板廠商將其它電視廠商的產能轉給三星。
雖然電視廠商，如三星電子，正激進地尋找更多面板，但也有一些面板廠商持續關注及擔心電視品牌廠商（包括全球一線品牌如三星電子、樂金電子和中國公司）的出貨表現預測。面板供應將根據面板價格談判結果、電視廠商業務前景和市場需求以及供應鏈關系進行產能分配。對于電視廠商來說，它們二季度末的電視機渠道庫存狀況和今年下半年的出貨目標以及產業競爭格局是在三季度和四季度調整面板需求的關鍵因素。一些電視廠商特別是中國電視品牌廠商也可能在四季度，當其意識到它們戰術性增加的面板采購數量不能如預期地被消耗時，調整其需求預測是不無可能的。
下表顯示了三星電子各季度面板采購和電視機出貨趨勢。可以看出三星電子在今年三季度將采購更多面板。
三星電子計劃在三季度采購更多面板，但其集團內部和外部面板供應商的實際可供應的數量有所限度。此外, 面板廠商順勢改變其戰略以保有其在產業供應鏈談判上的優勢
在今年二季度，三星顯示 (Samsung Display) 無法滿足三星電子的需求，實際面板出貨量可能是360萬片，略高于之前預測的340萬片，但遠遠低于最初的目標400萬片。因為三星電子感到外部供應商供應不足，三星電子最近向集團內部要求了更多面板支持（目標500萬片）。雖然三星顯示的供應能力預計將從三季度恢復正常水平，然而，由于實際增加的可供應數量仍然有所限制，大部分面板廠商不能保證滿足三星電子強勁的需求。
為了在供應鏈中獲得更好的交易條件，在和電視廠商的價格談判中占據有利的地位，面板廠商正戰略性地轉移其產能或在面板分配方面做一些改變。
部分面板廠商原本策略性地計劃減少三季度對三星電子的供應。但是最近，三星電子正在改變其產品尺寸組合，較小尺寸面板如23.6"的出貨計劃變得非常激進。這有助于群創光電對三星電子的業務增長，因為群創是這種面板的主要供應商。
從今年下半年至2017年，產業供應鏈關注的議題和談判的籌碼主要是圍繞著40"，43"，45"，49"面板產能供給和產出分配狀況，以及50"，55"，60"，65"和更大尺寸面板的成本競爭力和價格趨勢。中國面板廠商仍然是32"面板的主要供應商，但電視品牌廠商例如三星電子仍然擔心其49"、55"的產品質量和可靠性。
三星顯示正在考慮轉移32"和40"面板產能，專注于55"和更大尺寸面板生產。三星顯示將主導計劃產能的分配給其客戶。當三星電子增加面板需求時，三星顯示仍然會給予比較優先的產能配置。三星電子的面板采購態度和戰略的改變將影響三季度面板廠商的面板分配、產能安排和電視面板價格。
大多數電視廠商目前都面臨了較大尺寸面板如55"和65"尤其是UHD產品供應短缺的問題。為了滿足日益增長的需求并改善財務狀況，一線面板廠商優先考慮生產55"和65"面板。然而，三季度的實際產出在某種程度上有所限制。
一些面板廠商如AUO，正在計劃逐步淘汰65"FHD面板，專注于65"UHD模型。將所有65"產品轉向UHD模型需要更多的設備投資，如COA和銅制程處理。此外，UHD的良率仍然不如FHD。
三星顯示已經飽受由于采用更薄的玻璃和BCS而帶來的生產問題。雖然公司正從7月份開始恢復正常生產水平，然而，三星顯示在滿足65"面板需求方面仍有困難。三星顯示的供應短缺主要是因為，1）集團內部三星電子強勁的需求影響了三星顯示向其它電視客戶的分配，2）三星顯示韓國八代工廠仍有一些產能限制，同時中國八代工廠的二期生產不如預期快。
中國前六大電視品牌廠商三季度面板采購仍然強勁，海信和TCL規模擴大但創維采購略少。
在2016年一季度的強勁面板采購后，中國前六大電視品牌廠商在三月份末擁有了一些庫存，但由于供應問題，它們仍然擔心二季度的供應，因此它們仍然想要在二季度保持采購量，目標總采購1,800萬片，比上個月的預測高2%。
雖然目前中國電視廠商實際上擁有一些電視整機的庫存，在面板采購方面也并沒有明顯急迫性的壓力，但考慮到面板采購緊張的風險，以及它們在下半年國內市場和海外市場激進的出貨目標，中國電視廠商仍然不斷采購面板，這其中包含了策略性的采購。
下表顯示的是中國前六大電視廠商下半年面板采購數量和計劃。
這些中國電視廠商，除了已經擁有相對高庫存水平的創維，均計劃在三季度加大面板采購量，預計采購數量超1,900萬片，比上季度增長10%，比去年同期增長27%。該采購計劃比原先的預測高十個百分點，而面板采購規模的擴大主要來自海信和TCL。海信和TCL的海外市場輸出計劃都十分激進，特別是和北美市場零售商巨頭們的黑色星期五促銷活動。
TCL有比較積極的出貨目標，包括拓展更多的海外市場業務。因此，它希望在2016年三季度保持較高的采購量。華星光電的T2八代工廠將從2016年三季度開始量產，TCL向華星光電有一些戰略性采購。TCL 2016年三季度的面板采購量預計將超過500萬片。
海信增加了它的面板需求預測，比之前的預測高出約100萬片，主要是32"，43"，50"和65"。但是AUO的43"和50"面板供應的有吃緊風險。海信正與AUO進行討論，如果供應真有問題，作為備選，海信計劃從樂金顯示增加面板采購。
由于今年中國電視廠商有較高的出貨計劃，其戰略目標是增加在海外市場的占有率，特別是海信、TCL和創維，因此它們在2016下半年仍然需要采購更多面板。即使它們現在有較高的庫存，但是由于面板供應問題，特別是受到三星顯示計劃在今年底關閉一條負責生產40吋面板的七代線所帶來的影響, 和三星電子積極計劃增加三季度的面板需求，我們可以看到中國前六大電視品牌廠商將不得不積極采購面板。不過它們在四季度可能調整庫存的風險仍然是不可忽視。
來源： IHS 電子時報
關注我們
公眾號：china_tp
微信名稱：亞威資訊
顯示行業頂級新媒體
掃一掃即可關注我們
